COMTURE CORPORATION3844
解決方案服務事業（單一部門）
提供IT顧問、建置、運用、教育一站式服務的數位解決方案事業
| 期間 | 本期 | 上期 | 增減率 |
|---|---|---|---|
| 銷售額（全年度） | 38,109百萬日圓 | 36,341百萬日圓 | ↑ |
| 毛利（全年度） | 8,135百萬日圓 | 8,235百萬日圓 | ↓ |
| 營業利益（全年度） | 4,660百萬日圓 | 4,630百萬日圓 | ↑ |
| 經常利益（全年度） | 4,711百萬日圓 | 4,660百萬日圓 | ↑ |
| 歸屬於母公司股東之當期淨利（全年度） | 3,284百萬日圓 | 3,160百萬日圓 | ↑ |
| 銷售額營業利益率 | 12.2% | 12.7% | ↓ |
| 自有資本比率 | 74.6% | 72.1% | ↑ |
| 每股當期淨利 | 103.00日圓 | 99.12日圓 | ↑ |
| 每股淨資產 | 633.09日圓 | 579.15日圓 | ↑ |
| 營業活動現金流量 | 3,414百萬日圓 | 3,194百萬日圓 | ↑ |
| 現金及約當現金期末餘額 | 10,826百萬日圓 | 12,881百萬日圓 | ↓ |
業務詳情
Comture股份有限公司集團透過雲端解決方案、數位解決方案、商業解決方案、平台運用服務、數位學習等5個事業區分，支援企業推動數位化。以與Microsoft、Salesforce、SAP、Google Cloud等全球廠商的合作為核心，提供從顧問諮詢、建置到維護、運用、教育訓練的一貫化服務。目前正推動「Comture Transformation（CX）」計畫，目標於2032年3月期達成銷售額100,000百萬日圓。
近期概況
銷售額增收4.9%，但毛利因人事費用增加而減少，透過HIT子公司化強化AI領域
2026年3月期全年度銷售額達38,109百萬日圓（較前期+4.9%），達成增收。與Microsoft、Salesforce、Databricks等雲端平台事業的成長以及HIT納入合併子公司範圍有所貢獻。另一方面，因事業部門員工人數增加、平均加薪5.1%導致人事費用增加，毛利為8,135百萬日圓（較前期-1.2%），呈減少趨勢。透過間接部門業務效率化削減外包費用，營業利益達4,660百萬日圓（較前期+0.6%），維持微幅增長。取得HIT成本1,625百萬日圓，產生商譯1,123百萬日圓（分7年平均攤銷）。2027年3月期預期銷售額達42,000百萬日圓（較前期+10.2%），恢復兩位數成長，但因導入新核心系統帶來的折舊費用增加及國防特別法人稅的影響，預期當期淨利為3,230百萬日圓（較前期-1.7%），呈減益走勢。
主要產品
成長驅動力
- Microsoft、Salesforce、Databricks等雲端平台事業持續成長（數位解決方案事業銷售額+11.9%）
- 透過將Human Interactive Technology股份有限公司（HIT）納入合併子公司範圍，取得AI顧問諮詢功能並發揮集團協同效應
- 商業解決方案事業中全國銀行系統API連接、金融業數位化支援、ERP導入案件、西日本地區案件之擴大（銷售額+6.0%）
- 因AI相關研習需求增加、新進員工研習參加人數增加，帶動數位學習事業增收（銷售額+5.1%）
- 成立全公司跨部門營業組織，並強化與伊藤忠商事集團的合作，推動新客戶開發及跨售
- 成立AI推進專責組織，擴大AI業務並推動CX策略，以達成2032年3月期銷售額100,000百萬日圓之目標
- 透過將協力廠商轉為核心合作夥伴，建構優先提供即戰力技術人員之體制
風險
- 以PM人才為核心的技術人員不足，導致喪失大型案件的接單及執行機會
- 員工人數增加、平均加薪5.1%導致人事費用增加，使毛利率下滑（毛利率21.3%→21.3%，但絕對金額減少100百萬日圓）
- 平台・運用服務事業中遠端監控服務、中心型服務台商業模式重整所導致的暫時性獲利惡化（毛利-9.5%）
- 數位解決方案事業中因技術人員提案作業工時增加、新進員工培育強化導致轉為有償服務的時程延後，致使毛利減少
- 與取得HIT相關之商譯（1,123百萬日圓，分7年平均攤銷）之減損風險及協同效應實現之不確定性
- 伴隨導入新核心系統（SAP HANA）所帶來的折舊費用增加，以及國防特別法人稅之影響，預期2027年3月期當期淨利呈減益（-1.7%）
- 投資活動現金流出擴大（3,894百萬日圓，較前期+321.5%）導致手頭流動性下降
最新更新: 2026年6月25日