SHIFT INC.3697
軟體測試相關服務
SHIFT的主力部門。占銷售額構成比64%以上的軟體測試・品質保證事業。
| 期間 | 本期 | 上期 | 增減率 |
|---|---|---|---|
| 銷售額（第3季累計） | 74,534百萬日圓 | 61,873百萬日圓 | ↑ |
| 營業利益（第3季累計） | 15,662百萬日圓 | 16,160百萬日圓 | ↓ |
| EBITDA（第3季累計） | 15,926百萬日圓 | 16,319百萬日圓 | ↓ |
| 銷售毛利（第3季累計） | 25,835百萬日圓 | 22,839百萬日圓 | ↑ |
| 銷售費用及一般管理費用（第3季累計） | 10,173百萬日圓 | 6,679百萬日圓 | ↑ |
| 銷售額較去年同期比 | +20.5% | — | ↑ |
| 營業利益較去年同期比 | -3.1% | — | ↓ |
| 商譽攤銷費用（第3季累計） | 24百萬日圓 | 9百萬日圓 | ↑ |
| M&A取得相關費用（第3季累計） | 22百萬日圓 | 23百萬日圓 | — |
業務詳情
以軟體測試・品質保證、顧問・PMO、客戶支援、資安為主力服務。憑藉獨家的CAT檢定・CAT工具實現標準化・效率化的優勢，開拓企業市場向測試委外市場。主要關係企業除SHIFT本體外，還有SHIFT PLUS、SHIFT SECURITY、SHIFT ASIA、SHIFT GLOBAL等。國內軟體測試市場規模估計約5.5兆日圓，在委外化尚未普及的該市場中正逐步確立壓倒性地位。
近期概況
銷售額較去年同期增加20.5%，表現穩健，但因招募費用增加，營業利益減少3.1%。
本第3季合併累計期間（2025年9月至2026年5月），因徹底站在客戶角度提出方案，銷售額達74,534百萬日圓（較去年同期增加20.5%），表現穩健。另一方面，因上一合併會計年度策略性抑制的招募活動趨於正常化，招募費用增加，導致銷售費用及一般管理費用大幅增加至10,173百萬日圓（較去年同期增加52.3%），營業利益僅達15,662百萬日圓（較去年同期減少3.1%）。同時，AI測試代理開始提供等，生成式AI相關服務的開發也持續推進。
主要產品
成長驅動力
- DX需求持續擴大及生成式AI等新技術在實際業務中加速應用，帶動品質保證需求提升
- 深耕企業市場軟體測試委外市場（估計約5.5兆日圓）中尚未開發的領域
- 透過徹底站在客戶角度提出方案，持續提升每客戶月銷售單價及月交易客戶數（單體每客戶月銷售單價9,121千日圓，月交易客戶數2,228家）
- AI測試代理等生成式AI相關服務的興起，帶動邁向非連續性成長（測試分類AI相關銷售額5,791百萬日圓）
- 透過M&A擴充服務領域・客戶基礎及擴大合併範圍
風險
- 隨招募活動正常化，招募費用及人事費用增加，壓縮利潤率（本第3季累計銷售費用及一般管理費用較去年同期增加52.3%已顯現）
- 為爭取大型專案而策略性集中營業資源，可能導致稼動率暫時惡化的風險
- AI相關投資先行執行帶來的短期獲利能力下降風險
- 工程師招募競爭加劇及人才確保成本上升
- 客戶企業IT投資縮減或經濟惡化（美國通商・關稅政策動向、中東局勢不穩等）導致需求減退的風險
- 資安事件・資訊洩漏風險（處理客戶重要資訊資產的事業特性）
最新更新: 2025年11月21日