Mobilus Corporation4370
SaaS解决方案业务（单一部门）
提供面向呼叫中心的SaaS及AI解决方案的单一业务公司
| 期间 | 本期 | 上期 | 增减率 |
|---|---|---|---|
| 销售收入（2026年8月期第三季度累计・合并） | 1,565百万日元 | 1,320百万日元（去年同期） | ↑ |
| 营业利润（2026年8月期第三季度累计・合并） | -77百万日元 | 44百万日元（去年同期） | ↓ |
| EBITDA（2026年8月期第三季度累计・合并） | 122百万日元 | 170百万日元（去年同期） | ↓ |
| ARR（2026年8月期第三季度末） | 1,459,033千日元 | 1,472,666千日元（2026年8月期第二季度末） | ↓ |
| 每份合同平均单价（2026年8月期第三季度末） | 325千日元 | 311千日元（2026年8月期第二季度末） | ↑ |
| 最近12个月平均解约率（2026年8月期第三季度末） | 0.75% | 0.68%（2026年8月期第二季度末） | ↓ |
| SaaS产品合同数（2026年8月期第三季度末） | 304件 | 318件（2026年8月期第二季度末） | ↓ |
| 全年销售收入预期（2026年8月期・合并） | 2,298百万日元 | 1,855百万日元（2025年8月期实际值） | ↑ |
| 全年营业利润预期（2026年8月期・合并） | -110百万日元 | 91百万日元（2025年8月期实际值） | ↓ |
业务详情
Mobilus株式会社（含并表子公司vottia株式会社）面向呼叫中心提供聊天、语音机器人、坐席支援AI等SaaS产品，以及咨询、定制开发等专业服务。通过直销、代理商、OEM三大渠道，在金融、制造、政府机关等广泛行业的大型企业中推广应用。公司预计2026年8月期全年销售收入为2,298百万日元（同比+23.9%），目前处于先行投资阶段。
近期概况
销售收入同比增长+18.5%，但由于先行投资扩大，合并营业亏损扩大
2026年8月期第三季度累计（2025年9月至2026年5月）合并销售收入为1,565百万日元（同比+18.5%）。得益于通过代理商渠道扩大聊天解决方案销售以及MooA导入项目，专业服务同比增长+31.4%。另一方面，销售费用及一般管理费用膨胀至1,066百万日元（去年同期为840百万日元），合并营业利润转为亏损77百万日元（去年同期为营业利润44百万日元）。ARR从第二季度末的1,472,666千日元小幅减少至1,459,033千日元，合同数也略降至304件。全年业绩预期（销售收入2,298百万日元，营业亏损110百万日元）维持不变，第三季度累计销售收入进度率为68.1%。
主要产品
成长驱动力
- 通过代理商渠道扩大聊天解决方案销售（2026年8月期第三季度末ARR中代理商部分为507,348千日元，较去年第三季度末增长+26.4%）
- 通过新项目规模扩大及追加销售/交叉销售带动每份合同平均单价持续上升（325千日元，同比增加38千日元）
- 通过扩大MooA（生成式AI相关产品）的导入，把握坐席支援AI需求并增加定制开发项目
- 付费客户成功项目获取增加带动专业服务高速增长（同比+31.4%）
- 通过vottia公司AI代理「maestra」向面向消费者的自动应答领域拓展新业务
- 以国内企业人手不足及成本削减压力为背景，呼叫中心效率化・自动化需求持续扩大
风险
- 并表子公司vottia株式会社因先行投资持续产生亏损，存在合并层面营业亏损进一步扩大的风险（2026年8月期第三季度累计合并营业亏损77百万日元，与个别营业利润33百万日元之间的差异正在扩大）
- ARR从第二季度末的1,472,666千日元转为减少至第三季度末的1,459,033千日元，增长放缓风险已显现
- SaaS产品合同数为304件（同比96.2%），呈小幅减少趋势，解约率也小幅上升至0.75%
- 销售费用及一般管理费用急剧增加（同比+26.9%），存在销售收入增长难以转化为利润的费用结构风险
- 随着生成式AI技术的快速演进，存在竞争加剧及技术过时的风险
- 在面向呼叫中心的SaaS市场中，存在与其他竞争对手价格竞争加剧的风险
- 优秀工程师人才的招募与培养存在困难，可能制约开发体制
最近更新: 2025年11月26日