Tokai Tokyo Financial Holdings, Inc.

因股價、利率、匯率等市況波動或景氣衰退，可能導致手續費收入減少及交易損益產生變動。此外，為滿足客戶需求而持有大量有價證券，若市況急遽變動或利率變動，金融資產價值可能受損。若被迫以顯著不利的價格進行交易，亦可能對財務狀況、業績造成不利影響。

依據金融商品交易法及相關法令，須遵守登記規範、客戶招攬規範、自行買賣規範等嚴格法規，若有違反，可能遭受業務停止等行政處分。包括東海東京證券股份有限公司在內的第一種金融商品交易業者，均被要求維持規定的自有資本規範比率，若低於此標準，可能因業務停止命令等而對財務狀況、業績造成重大不利影響。

隨著法規鬆綁的推進，金融商品交易業的競爭日益加劇，經營商品的多樣化亦持續發展。若未來出現更具競爭力的對手，可能導致無法維持既有的競爭優勢，進而對財務狀況、業績造成不利影響。

為維持與交易對手的合作及友好關係而持有股票等，以及為滿足客戶需求而持有大量有價證券，若交易對手發生債務不履行，或有價證券發行機構的信用狀況顯著惡化，可能產生本金減損或延遲付息等損失。此情況可能對財務狀況、業績造成不利影響。

由於業務性質需持有大量有價證券而需要大量資金，確保適當的流動性乃是不可或缺的。若發生市場環境劇變、信用緊縮、銀行放款餘力下降、信用評等下調、對業績前景的不確定性等情況，可能被迫以顯著高於一般水準的利率籌措資金，進而對財務狀況、業績造成不利影響。

在金融商品交易業中，電腦系統為不可或缺的要素，若因程式異常、外部非法存取、災害、停電等造成系統故障，不僅可能導致業務受阻，亦可能因社會信用下降而導致交易減少。視故障規模而定，可能對財務狀況、業績造成重大不利影響。

公司持有大量客戶個人資訊、交易對手的重要營業資訊及集團自身的重要資訊，若因非法存取或過失等導致資訊外流，可能造成業務受阻、遭受損害賠償請求、因社會信用下降而導致交易減少等情況。此情況可能對財務狀況、業績造成不利影響。

主要子公司東海東京證券股份有限公司的營業據點集中於東海地區及關東地區，若這些地區發生重大災害，恐對財務狀況、業績造成不利影響。此外，大規模自然災害、停電、病原性傳染病擴散等，亦可能迫使事業規模縮減。

公司以擴大集團客戶基礎及透過數位轉型（DX）強化事業基礎為目的，藉由併購、資本合作等方式擴展業務規模，但若無法有效整合相關事業，或未能獲得預期收益，可能對財務狀況、業績造成不利影響。此外，於併購或資本合作後，亦存在發現預料之外的重大問題的風險。

氣候變遷所引發的風險、對尊重人權的應對不足、對解決社會課題的努力不足等，均被視為永續發展風險，可能因法規變更、政策調整、社會要求及客戶需求變化等而顯現。若未能就氣候變遷及邁向脫碳社會過程中的法規強化、人權盡職調查不足等問題採取適當應對措施，可能因企業聲譽下降及喪失獲利機會，而對財務狀況、業績造成不利影響。