SYSTEMS DESIGN Co. , Ltd.

业务详情

面向制造、物流、流通、通信、金融、医疗、文教等广泛行业的大型及中型企业，提供从系统的策划・分析到开发・基础设施构建・维护・运营的一体化SI服务为主轴。持续推进利用低代码开发工具、Salesforce、云计算的解决方案业务扩充，并通过与物联网初创企业的资本业务合作，共同推进AI集成解决方案的联合开发。占合并销售额约56%的主力事业部门。

近期概况

大型项目持续及承包业务增加带动销售额与利润大幅增长，营业利润率改善至8%以上

2026年3月期的系统开发事业中，除前期承接的大型项目持续及来自现有客户的承包项目增加外，子公司业绩也保持稳健增长。此外总部搬迁费用的减少推升了利润，销售额达到5,615百万日元（同比增长6.8%），营业利润达到455百万日元（同比增长36.9%），大幅改善。营业利润率由6.3%提升至8.1%。对主要客户PCA株式会社的销售额增至1,111百万日元（前期为1,052百万日元），而对本田技研工业株式会社的销售额则减少至734百万日元（前期为842百万日元）。

主要产品

成长驱动力

• 前期承接的大型项目持续以及来自现有客户承包项目的增加带来的稳定销售基础
• 利用低代码・Salesforce・云计算的解决方案业务扩充带来的新项目承接
• 通过与物联网初创企业的资本业务合作，共同开发AI集成解决方案并创造新服务
• 第9次中期经营计划中行业别战略的强化，与物联网企业数据分析技术相结合的服务提供
• 以大型企业为中心的积极DX投资・现代化需求的持续扩大

风险

• 主要客户系统更换收尾导致项目减少的风险（对本田技研工业株式会社的销售额同比减少）
• IT人才短缺・高级IT人才确保困难导致的订单机会流失及成本上升风险
• 生成式AI应用推进带动用户企业加速自主开发，抑制SI需求的风险
• 对两大主要客户（PCA株式会社・本田技研工业株式会社）的销售依赖风险（两家公司合计约占合并销售额的18%）
• 美国贸易政策影响等导致海外经济下行波及客户IT投资计划的风险

业务详情

展开呼叫中心服务、业务处理服务、数据录入服务、资料库服务、产品服务、ID/IC卡发行解决方案服务共6项服务。以制造・通信・金融等大型及中型企业为主要客户，持续性业务占据大部分比重，属于稳定收益型事业部门。由2家子公司负责该业务。2026年3月期由于子公司业绩表现低迷，销售额增长乏力，但通过业务效率化及总部搬迁费用的减少，利润实现增长。

近期概况

子公司业绩低迷导致销售额微增，但通过业务效率化及搬迁费用减少实现利润增长

2026年3月期的外包事业中，由于子公司业绩表现低迷，销售额为4,379百万日元（同比增长0.6%），增长乏力。另一方面，通过推进业务效率化以及前期发生的总部搬迁费用消失，营业利润达到141百万日元（同比增长15.6%），实现增长。营业利润率由2.8%改善至3.2%。商誉未摊销余额已减少至10百万日元，预计今后的摊销负担将大幅减轻。

主要产品

成长驱动力

• 通过强化现场业务（Onsite Business）推进向新收益模式的转型
• 持续推进业务效率化带来的利润率改善
• 扩大与业务合作伙伴的合作及推进新服务启动的协作
• 通过重新审视低收益业务改善收益结构
• 发挥公司自身优势展开客户企业特定业务改善服务
• 商誉摊销负担大幅减轻（余额10百万日元）带来的利润提升效果

风险

• 子公司业绩低迷直接导致销售额增长乏力的风险（2026年3月期销售额同比仅增长0.6%）
• 强化现场业务的举措见效存在时间差，制约成长速度的风险
• 人力资本投资扩大（正式员工基本薪资上调等）导致人工成本增加压缩利润的风险
• 由于持续性业务占据大部分比重的结构性特点，新客户获取・新服务拓展迟缓限制增长的风险
• 生成式AI应用推动用户企业加速自主开发，中长期缩减BPO需求的风险