Monex Group, Inc.

本集團於全球展開業務，存在因網路攻擊等導致重要資訊外洩或服務中斷的風險。特別是在Coincheck的錢包管理方面，保存於熱錢包・冷錢包中的加密資產可能遭到不當轉出，因信譽下降或損害賠償請求等，可能對業績造成影響。作為應對措施，以Monex Group CSIRT為核心構建全球化體制，從組織營運、系統應對、人員應對、外部合作四大方向推進網路安全對策。

權益法適用公司Monex證券股份有限公司，因網路釣魚等手法竊取認證資訊而進行的未經授權存取及不當交易風險正在上升，且已實際發生損害。因應顧客損害、信譽下降、額外的安全對策費用、賠償及糾紛應對等，可能對本集團的品牌價值、權益法投資損益及事業策略造成影響。該公司將導入密鑰（Passkey）登入義務化等未經授權存取防範措施列為最優先課題，努力強化安全防護。

若成長領域投資進展不順，投資失敗導致計提損失，或集團公司間協同效應顯現延遲，可能無法實現利潤成長，進而無法達成ROE 15%的目標。證券事業方面，TradeStation Securities爭取大型客戶及Monex證券的合作夥伴聯盟；加密資產事業方面，推進Coincheck Group的併購；資產管理・財富管理事業方面，擴大運用資產餘額均為課題。各部門正推動具體的成長措施，但因競爭環境嚴峻及外部環境變化，存在無法按計劃進行的風險。

證券事業部門透過信用交易・期貨・選擇權交易・外匯交易等對客戶提供信用，因股市行情・匯率行情等急劇波動，可能產生客戶墊款且無法充分回收。透過收取保證金・擔保金及日常監控，判斷信用風險顯現程度有限，但市場環境急劇變動時，可能對業績造成影響。每月計算信用VaR，並依據過去的呆帳實績使用違約率進行量化管理。

因外匯交易・加密資產交易的對沖交易或借貸股票交易等，本集團面臨對交易金融機構及加密資產交易業者等的信用風險。由於交易對象為國內外聲譽良好的金融機構・加密資產交易業者，信用風險判斷為有限，但市況等急劇變動可能對業績造成影響。若取得評等下調等信用不安資訊，將由相關部門合作採取風險規避措施，同時將交易對象風險納入VaR計算範圍進行量化管理。

證券事業・加密資產事業・資產管理・財富管理事業中，若因核心系統故障、處理能力不足、通訊線路障礙等導致系統功能失效，可能對事業營運造成重大障礙。透過第三方定期進行漏洞診斷，以及偵測到漏洞時的即時應對，降低系統建構風險。系統當機或誤動作可能對顧客及本集團雙方帶來損失。

本集團於全球展開金融服務，面臨被利用於洗錢及資助恐怖主義的風險。透過各集團公司徹底落實對策及建構全球化的報告體制，掌握並應對洗錢對策相關課題。若發生違反法令情事，因遭主管機關處分或信譽下降等，可能對業績造成重大影響。

因資金週轉管理疏失等，存在資金籌措困難的風險，成長投資・股東回饋與財務健全性之間的兼顧為重要課題。透過董事會監控Core CF・淨負債權益比率・淨槓桿比率・LTV・錢包損失覆蓋率等指標，管理包括黑天鵝事件發生時的償債能力。透過活用直接金融・間接金融等多元化資金籌措方式，致力降低流動性風險。

因新聞報導・風評・謠言等導致公司聲譽惡化，可能招致客戶交易減少等損失的風險，其中亦包括因對氣候變遷等環境問題應對遲緩而導致的信譽惡化。Monex證券發生的未經授權存取受害事件已使信譽下降風險顯現，令人擔憂對本集團品牌價值的影響。透過強化與媒體相關人士及公關支援公司的合作，以及積極揭露氣候變遷應對相關資訊，致力將風評受損風險降至最低。

因人才組合失衡、人事評價不公平・不公正或歧視性行為等導致士氣低落，以及因職業災害或心理健康問題等導致的人力不足，可能限制事業目標的達成。對於全球展開業務的本集團而言，確保並維持多元化人才乃競爭力之源，人才流失或組織敬業度下降可能對業績造成影響。透過確保人才多元性・建立公正評價制度・各類研習・組織敬業度調查・內部舉報制度的徹底宣導等方式應對。