业务内容
株式会社ISB是一家创立于1970年的独立系IT服务企业。公司由信息服务事业（占销售额约85%）和安防系统事业（约占15%）两个业务板块构成。
信息服务事业涵盖四大领域：面向车载、医疗、产业设备的嵌入式软件开发，面向金融、公共、流通行业的业务系统开发，云基础设施构建与运维，以及MDM等产品业务。安防系统事业主要从事出入管理系统、电子锁等产品的开发、销售及维护。
公司在日本国内拥有10家子公司（包括越南据点），并在东京证券交易所主板（Prime市场）上市。主要客户为金融机构、地方政府及汽车制造商等大型企业和公共机构。
商业模式
信息服务事业以承接客户企业的软件开发、系统构建及基础设施运维保养业务为主轴，通过持续性的维护运营合同确保稳定收益。安全系统事业除出入管理系统等硬件销售外，还在扩大按月计费的经常性收入业务（recurring business），2025年12月期该细分市场的利润率达到13.7%，大幅高于信息服务事业（4.8%），形成了高收益结构。
企业优势
从2021年12月期的26,177百万日元到2025年12月期的37,020百万日元，实现了连续5期增收。2025年12月期同比增长9.0%，增速有所加快。订单量也十分旺盛，达38,996百万日元（同比增长9.3%），未完成订单余额8,669百万日元将对下期以后的销售起到支撑作用。
安防系统事业中，按月计费的经常性收入业务不断扩大，2025年12月期该业务分部利润率达到13.7%。该业务订单量同比增长15.6%，未完成订单余额同比增长17.4%，后续需求也保持稳健，为集团整体收益的稳定化做出了贡献。
2025年12月期末计息负债余额为121百万日元，而现金及现金等价物达9,078百万日元，保持着极为充裕的手头流动性。财务健全性较高，具备可灵活配置资金用于并购及成长投资的财务基础。
ENVALITH 视角
业绩趋势
营业收入从2021期267.77亿日元增长至2025期370.20亿日元，实现5期连续增收。2026年12月期第1季度也维持增收基调，营业收入达101.28亿日元（同比增长4.3%）。
另一方面，营业利润在2024期以28亿日元达到峰值后，于2025期减少至23.14亿日元，2026年12月期第1季度也持续微减，为11.29亿日元（同比下降0.4%）。主要原因是信息服务事业中亏损项目应对费用及成长投资费用增加。
就外部因素而言，中东局势紧张导致原油价格上涨及零部件采购价格上升的风险已经显现，尤其令人担忧的是安防系统事业在成本方面所受到的影响。能否实现全年营业利润预期30亿日元（同比增长29.6%）的目标，将是检验盈利能力能否恢复的关键。
成长战略
中长期计划2030力争实现销售额500亿日元以上、营业利润45亿日元以上、ROE14%以上
以2030年度为最终年度的中长期计划下，以「ISB革新 迈向飞跃～from challenge to breakthrough～」为主题，推进各项旨在提升社会价值与经济价值的举措。目标为销售额500亿日元以上、营业利润45亿日元以上、ROE14%以上。
持续推进按月计费型经常性收入业务的扩大以及续约项目的获取。2026年12月期第1季度分部利润同比增长34.4%，达到580百万日元，实现了高速增长。在硬件销售与软件开发两方面持续构建提案体制，并继续强化ISB集团协同效应。
并行推进强化亏损项目管理、加强营业活动及员工待遇改善等持续性成长投资。通过获取AI・IoT相关项目及MDM业务的新大型订单、以及在企业领域积累金融和公共类项目，在维持增收的同时，力争实现利润率的恢复。
2026年12月期全年股息预测为70日元（较上期的55日元增加27.3%）。以实质无借款经营及较高的自有资本比率（69.5%）为背景，方针为随着业绩恢复持续强化对股东的回报。
最近更新: 2026年7月17日