WirelessGate, Inc.

业务详情

本公司集团以Wi-Fi・全球eSIM连接性业务单一板块运营。主力WiMAX服务（占WirelessGate单体营业收入约八成）面向移动路由器和家用路由器展开，通过家电量贩店・代理店・直销EC构建按月计费的存量型收益模式。子公司FREEDiVE通过EC销售展开移动WiFi服务（MUGEN WiFi・AIR-WiFi・5G CONNECT）。今后将全球eSIM服务定位为增长核心，明确了吸纳访日需求的方针。

近期概况

2026年1季度营业收入为2,764百万日元、营业利润116百万日元，WiMAX合约数转为净增

2026年12月期第1季度（2026年1月1日至3月31日）合并营业收入为2,764百万日元（其中WirelessGate单体2,275百万日元、FREEDiVE 489百万日元），营业利润116百万日元，经常利润116百万日元，归属于母公司股东的季度净利润75百万日元。主力WiMAX第1季度末合约数较上期末为100.9%，转为净增。法人税等调整额计提20百万日元费用，实际税率约为35%。净资产较上期末增加75百万日元至1,672百万日元，自有资本比率由36.1%改善至38.0%。将报告板块名称由“无线宽带相关业务”变更为“Wi-Fi・全球eSIM连接性业务”，明确了将全球eSIM定位为增长核心的方针。全年业绩预期（营业收入11,000百万日元・营业利润430百万日元）维持不变。

主要产品

成长驱动力

• 子公司FREEDiVE的合并全年贡献（自2026年12月期起）预计将带动实现营业收入11,000百万日元・营业利润430百万日元的目标
• 以家用路由器市场扩大为机遇加强营业活动，WiMAX合约数在2026年1季度末较上期末为100.9%，转为净增
• 以访日需求稳健推移为背景，将全球eSIM服务定位为增长核心，推进通过网络直销确保先行者利益
• 通过深化与销售代理店的协作以及完善直销EC网站的多渠道展开，强化新客户获取
• 扩大PHILIPS制鼠标・恢复服等新品类商品的经营，实现收益稳定化及再增长
• 通过开拓SIM卡自由平板等新产品以及扩大周边服务（ウイルスバスター・ピカプロDX等）的销售提升客单价

风险

• WiMAX市场竞争加剧，累计合约数的恢复・扩大仍是重要课题
• 汇率波动・物价上涨・人工成本上升等宏观环境恶化导致收益承压的风险
• 伴随收购FREEDiVE产生的商誉（557百万日元，2026年3月末余额）的减值风险：若业绩大幅低于收购时的事业计划，可能对财务报表产生重大影响
• 递延所得税资产（122百万日元，2026年3月末余额）的可回收性依赖于未来应纳税所得额的估计，业绩恶化时存在冲销风险
• 营业收入向特定客户集中的风险（既有报告中指出向GMO支付网关株式会社的营业收入集中）
• 全年净利润预期250百万日元预计低于上期实绩281百万日元（较上期－11.1%），存在因递延所得税资产追加计提等一次性因素消退而导致利润水平下降的风险