ELEMENTS, Inc.5246
IoP Cloud事业
提供个人认证・最优化AI云平台的单一细分业务
| 期间 | 本期 | 上期 | 增减率 |
|---|---|---|---|
| 销售额（2026年3月期中间期累计） | 2,799百万日元 | 1,690百万日元（2025年3月期中间期） | ↑ |
| EBITDA（2026年3月期中间期累计） | 648百万日元 | 239百万日元（2025年3月期中间期） | ↑ |
| 营业利润（2026年3月期中间期累计） | 327百万日元 | 17百万日元（2025年3月期中间期） | ↑ |
| 经常利润（2026年3月期中间期累计） | 298百万日元 | △9百万日元（2025年3月期中间期） | ↑ |
| 归属于母公司股东的中间净利润（2026年3月期中间期累计） | 297百万日元 | △451百万日元（2025年3月期中间期） | ↑ |
| 自有资本比率 | 52.0% | 44.2%（2025年3月期末） | ↑ |
| 总资产 | 6,766百万日元 | 7,239百万日元（2025年3月期末） | ↓ |
| 净资产 | 3,871百万日元 | 3,585百万日元（2025年3月期末） | ↑ |
| 每股中间净利润 | 10.93日元 | △18.39日元（2025年3月期中间期） | ↑ |
| 全年业绩预期・销售额（2026年3月期） | 5,600～5,700百万日元 | 3,895百万日元（2025年3月期实际值） | ↑ |
| 全年业绩预期・EBITDA（2026年3月期） | 1,100～1,200百万日元 | 270百万日元（2025年3月期实际值） | ↑ |
| 全年业绩预期・营业利润（2026年3月期） | 300～400百万日元 | △215百万日元（2025年3月期实际值） | ↑ |
业务详情
株式会社ELEMENTS集团旗下唯一的报告分部。通过AI云平台「IoP Cloud」，以「个人认证解决方案」「个人最优化解决方案」两大类别提供服务。以主力线上身份认证服务「LIQUID eKYC」「ポラリファイeKYC」为核心，通过BtoBtoC模式获取按量计费收入。受《犯罪收益转移防止法》修订带来的eKYC市场扩大的推动，2026年3月期中间期实现了销售额和利润的大幅改善。
近期概况
2026年3月期中间期销售额同比增长65.6%，营业利润大幅转为盈利，全年预期已上修
2026年3月期中间期（2025年12月～2026年5月）销售额为2,799百万日元（同比增长65.6%），EBITDA为648百万日元（同比增长170.2%），营业利润为327百万日元（较上年同期的17百万日元大幅改善），归属于母公司股东的中间净利润为297百万日元（上年同期为△451百万日元），损益状况大幅改善。基于此，公司对2026年1月14日发布的全年业绩预期进行了上修，销售额由此前的5,100～5,300百万日元上调至5,600～5,700百万日元，营业利润由此前的0～200百万日元上调至300～400百万日元。合并范围方面，剔除了株式会社アドメディカ（已完成清算）及株式会社ELEMENTS CLOUD四国（因第三方定向增资导致持股比例下降）两家公司。财务方面，有息负债偿还持续推进，自有资本比率改善至52.0%（上一期末为44.2%）。
主要产品
成长驱动力
- 《犯罪收益转移防止法》修订带来eKYC义务化范围扩大及市场增长（预计2027年度市场规模为248亿日元）
- 超越金融、通信行业，向CtoC共享、匹配服务等领域的导入范围扩大
- 社会整体DX加速带来的个人认证・身份验证需求持续扩大
- 通过将株式会社ポラリファイ纳入合并子公司范围（2025年3月），整合「ポラリファイeKYC」并扩大客户基础
- LIQUID Auth支持密钥（FIDO2）技术，向本人认证领域拓展
- 销售额高速增长（同比增长65.6%）而销管费用增长率受到控制，从而显现出的营业杠杆效应
风险
- 销售费用及一般管理费用持续处于高位可能导致营业损益波动（2026年3月期中间期销管费用为1,849百万日元）
- eKYC市场竞争加剧及应对技术革新滞后的风险
- 对主要基础设施AWS的依赖所带来的系统故障・服务中断风险
- 大量保存用户生物信息及个人信息所伴随的信息泄露风险
- 个人最优化解决方案业务缩减或撤出导致收益贡献下降的风险
- 海外拓展（亚太地区）中应对当地法规及文化差异的风险
- 累计亏损尚存（截至2026年5月末，留存收益为△1,482百万日元）以及财务体质需持续改善的必要性
- 合并范围缩小（剔除2家公司）带来的业务组合变化及对收益结构的影响
最近更新: 2026年2月25日